Formation sur les concepts et les produits avancés 2025-04-18

Lors de la réunion sur les concepts et produits avancés de la Formation professionnelle et technique, les participants ont discuté de plusieurs points clés, notamment la qualification des clients et les stratégies de préinvestissement. Éric a partagé son expérience personnelle avec un projet de construction, tandis qu’Anthony et Pascal ont exprimé leur désir d’approfondir leurs connaissances sur les prélèvements. Louis-Xavier a détaillé la procédure de qualification à l’aide du formulaire F31 d’Industriel Alliance et a souligné l’importance d’un ratio d’endettement approprié. De plus, des stratégies de gestion des risques ont été évoquées, incluant la nécessité d’identifier des clients potentiels et d’expliquer les risques associés. Le préinvestissement corporatif a été analysé, en mettant en avant les avantages fiscaux et les différences avec le préinvestissement personnel. Pour clôturer, une démonstration financière a révélé les bénéfices du préinvestissement par rapport aux instruments traditionnels comme le REER. Les participants ont convenu de prendre des mesures concrètes pour améliorer leur pratique, notamment en se familiarisant avec le formulaire F31 et en considérant des réunions futures sur le sujet.

Notes

 Conversations informelles et introduction (00:02 – 08:51)

• Les participants échangent sur leur emploi du temps pendant le vendredi de Pâques.
• Eric mentionne avoir reçu son permis de construction pour un projet de 26 logements et deux commerces.
• Anthony exprime son désir d’en apprendre davantage sur les prélèvements pour répondre aux besoins de ses clients.
• Pascal confirme qu’il souhaite aussi mieux comprendre comment qualifier un client pour un prélèvement.

 Qualification et procédure du préinvestissement (08:51 – 26:16)

• Louis-Xavier explique en détail la procédure de qualification avec le formulaire F31 d’Industriel Alliance.
• La banque Manuvie accepte un ratio d’endettement jusqu’à 40% et prend en compte les taxes municipales.
• Le calcul du revenu brut mensuel et le respect du ratio d’endettement de 35% sont essentiels.
• Seulement 50% des revenus immobiliers sont considérés dans le calcul de qualification.
• Louis-Xavier démontre sa méthode personnelle: diviser les actifs de placement par 2 et l’actif immobilier par 3.
• Discussion sur la déductibilité des intérêts au fédéral (100%) et au provincial (conditions spécifiques).

 Stratégies de préinvestissement et gestion des risques (26:16 – 38:49)

• Pour identifier les bons clients: personnes dynamiques, avec profil de croissance et bonne compréhension financière.
• Louis-Xavier insiste sur l’importance de bien expliquer les risques et de documenter toutes les communications.
• Il recommande de prendre soi-même un préinvestissement avant d’en vendre aux clients.
• Les clients idéaux sont ceux qui comprennent l’horizon de placement à long terme.
• Louis-Xavier partage son expérience: toujours gérer rapidement les conflits avec les clients pour éviter les plaintes.
• Importance de cibler la bonne clientèle via des stratégies marketing adaptées.

 Préinvestissement corporatif et stratégies fiscales (38:49 – 48:20)

• Discussion sur les différences entre préinvestissement personnel et corporatif.
• Analyse des avantages fiscaux selon différentes structures.
• Louis-Xavier recommande de maximiser d’abord les prêts personnels à 100% avant les marges spécialisées.
• Débat sur l’utilisation optimale des dividendes et la déductibilité des intérêts.
• Possibilité d’utiliser l’assurance-vie avec participation pour obtenir des marges de crédit importantes.
• Les stratégies doivent être adaptées selon que les fonds sont nécessaires au niveau personnel ou corporatif.

 Qualification des clients et calcul d’ATD (48:21 – 52:10)

• Importance du calcul du ratio d’amortissement total de la dette (ATD).
• La méthode de qualification combine l’analyse des actifs liquides et immobiliers.
• Le formulaire F31 permet de valider rapidement si un client est qualifiable.
• Discussion sur l’automatisation possible des calculs via un fichier Excel.
• Confirmation que 35% est le ratio maximum d’endettement acceptable pour l’IA.

 Démonstration financière et comparaison avec REER/CELI (52:10 – 56:46)

• Louis-Xavier démontre avec une calculatrice financière l’avantage du préinvestissement.
• Comparaison détaillée entre un placement non-enregistré de 100 000$ et un REER sur 20 ans.
• Analyse de l’imposition à la sortie: 50% du gain en capital vs 100% du REER.
• Calcul détaillé démontrant l’avantage net du préinvestissement même après remboursement du prêt.
• Le préinvestissement permet d’obtenir 326 000
  après impôt vs 257 000
  pour un REER équivalent.

Action items

Tous les participants

• Prendre un préinvestissement personnel avant d’en vendre aux clients (36:23)

Anthony et Pascal

• Étudier en détail le formulaire F31 d’Industriel Alliance pour la qualification des clients (11:37)

Participants intéressés

Faire une future rencontre dédiée à l’utilisation du PFI avec marges de crédit (47:19)